প্রেডিকশন মার্কেটগুলোকে কি বিশ্বাস করা যায়? পদ্ধতিগত পক্ষপাত খুঁজে পেয়েছে ইসরায়েলি গবেষণা

লিখেছেন পেসাখ বেনসন • 21 অক্টোবর, 2026

জেরুজালেম, 21 অক্টোবর, 2026 (টিপিএস-আইএল) — প্রেডিকশন মার্কেটগুলো মানুষকে নির্বাচন ও সামরিক সংঘাত থেকে শুরু করে অর্থনৈতিক ও প্রযুক্তিগত উন্নয়ন পর্যন্ত ভবিষ্যতের বিভিন্ন ঘটনার ফলাফলের ওপর বাজি ধরার সুযোগ দেয়। তবে এই বাজারগুলো সামগ্রিকভাবে ঘটনার সম্ভাবনার সঠিক অনুমান করতে পারলেও, নির্দিষ্ট ফলাফলের সম্ভাবনার ক্ষেত্রে পদ্ধতিগতভাবে ভুল মূল্যায়ন করতে পারে বলে 10 লাখেরও বেশি পূর্বাভাসের ওপর পরিচালিত তেল আবিব বিশ্ববিদ্যালয়ের এক নতুন গবেষণায় জানা গেছে।

এই ফলাফলগুলো গুরুত্বপূর্ণ কারণ প্রেডিকশন মার্কেটগুলোকে প্রধান রাজনৈতিক ও বৈশ্বিক ঘটনাগুলোর সম্ভাব্যতা পরিমাপের জন্য ক্রমেই বেশি ব্যবহার করা হচ্ছে। সেগুলোর সম্ভাবনা নিখুঁত বলে মনে হতে পারে, তবে গবেষণাটি ইঙ্গিত দেয় যে সেগুলোকে সর্বদা সরাসরি বিশ্বাস করা উচিত নয়: বাজারগুলো কোথায় কোনো ঘটনার সম্ভাবনাকে অতিরঞ্জিত বা অবমূল্যায়ন করার প্রবণতা দেখায় তা বোঝা সামগ্রিকভাবে সেগুলো কতটা নির্ভুল তা জানার মতোই গুরুত্বপূর্ণ হতে পারে।

প্রেডিকশন মার্কেটগুলো লাখ লাখ ব্যবহারকারী এবং প্রতি মাসে শত শত কোটি ডলার লেনদেনের মধ্য দিয়ে বহু বিলিয়ন ডলারের একটি শিল্পে পরিণত হয়েছে। পলিমার্কেট 2026 সালের এপ্রিলে 6,00,000 জনেরও বেশি সক্রিয় ট্রেডার রেকর্ড করেছে, যেখানে প্রতিদ্বন্দ্বী কালশি প্রায় 20 লাখ মাসিক সক্রিয় ব্যবহারকারীর কথা জানিয়েছে। পিউ রিসার্চ সেন্টারের একটি বিশ্লেষণ অনুযায়ী, 2026 সালের জুলাইয়ে দুটি প্ল্যাটফর্মে সম্মিলিত মাসিক লেনদেনের পরিমাণ $5,300 কোটিতে পৌঁছেছে, যা মে মাসে আনুমানিক $2,600 কোটি ছিল।

গবেষকরা দেখেছেন যে প্রেডিকশন মার্কেটগুলোতে নিরাপত্তা, সামরিক বিষয়, ভূরাজনীতি এবং প্রযুক্তি সম্পর্কিত ঘটনাগুলোর সম্ভাবনাকে অতিরঞ্জিত করার প্রবণতা ছিল, অন্যদিকে নির্বাচন সংক্রান্ত কিছু ফলাফলকে অবমূল্যায়ন করা হয়েছিল।

প্রসিডিংস অব দ্য ন্যাশনাল একাডেমি অব সায়েন্সেস (PNAS)-এ প্রকাশিত এই গবেষণায় পলিমার্কেট, কালশি, ম্যানিফোল্ড এবং মেটাকিউলাস—এই চারটি প্ল্যাটফর্ম থেকে এক দশক ধরে সংগৃহীত 10,14,122টি পূর্বাভাস বিশ্লেষণ করা হয়েছে। এর মূল অনুসন্ধান হলো প্রেডিকশন মার্কেটগুলোর নির্ভরযোগ্যতা আংশিকভাবে তারা কী পূর্বাভাস দিচ্ছে তার ওপর নির্ভর করে, যা পদ্ধতিগত পক্ষপাতগুলো উন্মোচন করে যা শক্তিশালী সামগ্রিক পারফরম্যান্সের কারণে আড়ালে পড়ে যেতে পারে।

সম্পূর্ণ ডেটাসেট জুড়ে, পূর্বাভাসের সম্ভাবনাগুলো প্রকৃত ফলাফলের সাথে ঘনিষ্ঠভাবে মিলে গেছে। ঘটার 70% সম্ভাবনা নির্ধারিত ঘটনাগুলো সাধারণত প্রায় সেই হারেই ঘটেছে, যা নির্দেশ করে যে বাজারগুলো সামগ্রিকভাবে সুবিন্যস্ত ছিল। তবে নিরাপত্তা, সামরিক বিষয় ও সংঘাত, ভূরাজনীতি ও আন্তর্জাতিক সম্পর্ক এবং প্রযুক্তি সম্পর্কিত পূর্বাভাসগুলোতে পদ্ধতিগতভাবে ঘটনাগুলোর চূড়ান্ত ফলাফলের ন্যায্যতার চেয়ে উচ্চতর সম্ভাবনা নির্ধারণ করা হয়েছিল।

নির্বাচন-সম্পর্কিত পূর্বাভাসগুলো একটি ভিন্ন প্যাটার্ন দেখিয়েছে। বাজারগুলো সম্ভাব্যতার সীমার বিভিন্ন অংশে নির্দিষ্ট নির্বাচনী ফলাফলের সম্ভাবনাকে অবমূল্যায়ন করার প্রবণতা দেখিয়েছে, বিশেষ করে নিম্ন বা মধ্যবর্তী সম্ভাবনা নির্ধারণ করার সময়।

সময়সীমা ঘনিয়ে আসার সাথে সাথে পূর্বাভাসের কার্যক্ষমতা কীভাবে পরিবর্তিত হয় তাও গবেষকরা পরীক্ষা করেছেন। সময়ের সাথে সাথে পূর্বাভাসগুলো আরও বেশি তথ্যপূর্ণ হয়ে উঠেছে, যা মূলত বাজারগুলোর সামগ্রিক ক্রমাঙ্কন উন্নত হওয়ার কারণে নয়, বরং যেসব ঘটনা ঘটবে এবং যেসব ঘটবে না সেগুলোর মধ্যে পার্থক্য করার ক্ষেত্রে বাজারগুলোর উন্নতি হওয়ার কারণে হয়েছে।

উল্লেখযোগ্যভাবে, একটি পূর্বাভাসের নির্ধারিত সময়ের মাত্র 25% অতিবাহিত হওয়ার পরেই শক্তিশালী ক্রমাঙ্কন স্পষ্ট হয়ে ওঠে এবং পরবর্তী ধাপগুলো জুড়ে তা অব্যাহত ছিল।

গবেষকরা জানিয়েছেন, এই ফলাফলগুলো এমন সাংবাদিক, বিশ্লেষক ও নীতিনির্ধারকদের জন্য একটি সতর্কবার্তা দেয় যারা ভূরাজনৈতিক ঝুঁকি মূল্যায়নের জন্য প্রেডিকশন মার্কেট ব্যবহার করেন। ফলাফলগুলো ইঙ্গিত দেয় যে প্রেডিকশন মার্কেটগুলো অন্যগুলোর তুলনায় কিছু ধরনের ঘটনার জন্য বেশি নির্ভরযোগ্য, যা প্রতিটি ক্ষেত্রে তাদের পূর্ববর্তী ট্র্যাক রেকর্ড বিবেচনা করাকে গুরুত্বপূর্ণ করে তোলে।